Η Alpha Bank άντλησε 750 εκατ. ευρώ μέσω 7ετούς ομολόγου υψηλής εξοφλητικής προτεραιότητας, συγκεντρώνοντας προσφορές άνω των 3,5 δισ. ευρώ. Η σύνθεση των επενδυτών και το χαμηλό περιθώριο τιμολόγησης αναδεικνύουν την αναβάθμιση του πιστωτικού προφίλ της τράπεζας στις διεθνείς αγορές.
Με ισχυρό μήνυμα εμπιστοσύνης από τη διεθνή επενδυτική κοινότητα ολοκληρώθηκε η νέα έκδοση senior preferred ομολόγου της Alpha Bank, ύψους 750 εκατ. ευρώ. Η συναλλαγή προσέλκυσε προσφορές άνω των 3,5 δισ. ευρώ, υπερκαλύπτοντας σημαντικά το ζητούμενο ποσό και επιτρέποντας στην τράπεζα να κλειδώσει επιτόκιο 3,50% σε διάρκεια 7 ετών, με δικαίωμα ανάκλησης στα 6 έτη.
Ισχυρή ζήτηση και ποιοτική σύνθεση επενδυτών
Σύμφωνα με την ανακοίνωση της τράπεζας, στην έκδοση συμμετείχαν πάνω από 127 επενδυτές. Το 71% του βιβλίου καλύφθηκε από διαχειριστές κεφαλαίων, ενώ το 15% προήλθε από διεθνείς τραπεζικούς οργανισμούς, στοιχείο που υπογραμμίζει το έντονο θεσμικό ενδιαφέρον και τη διεύρυνση της επενδυτικής βάσης της Alpha Bank.
Η τράπεζα επισημαίνει ότι πρόκειται για το ομόλογο αντίστοιχου ύψους και διάρκειας με το χαμηλότερο περιθώριο τιμολόγησης που έχει επιτευχθεί μέχρι σήμερα από ελληνική τράπεζα. Αυτό μεταφράζεται σε χαμηλότερο κόστος χρηματοδότησης και επιβεβαιώνει τη βελτιωμένη πρόσβαση της Alpha Bank στις διεθνείς αγορές κεφαλαίου, αλλά και τη σταδιακή αποκατάσταση της εμπιστοσύνης προς τον ελληνικό τραπεζικό κλάδο συνολικά.
Η Chief of Global Markets and Group Treasurer της τράπεζας, Κατερίνα Μαρμαρά, τόνισε ότι «η ισχυρή ζήτηση από τη διεθνή επενδυτική κοινότητα για τη συγκεκριμένη έκδοση επιβεβαιώνει την εμπιστοσύνη στην πιστοληπτική θέση και τη στρατηγική της Alpha Bank». Όπως πρόσθεσε, η συναλλαγή ενισχύει περαιτέρω το χρηματοδοτικό προφίλ της τράπεζας και στηρίζει την ομαλή υλοποίηση των εποπτικών και αναπτυξιακών της στόχων.
Διαχείριση παλαιότερου χρέους και εποπτικές απαιτήσεις
Η νέα έκδοση εντάσσεται σε ένα ευρύτερο πλαίσιο ενεργητικής διαχείρισης υποχρεώσεων. Παράλληλα με το νέο ομόλογο, η Alpha Bank προσέφερε στους κατόχους υφιστάμενου ομολόγου ονομαστικής αξίας 450 εκατ. ευρώ, κουπονιού 7,5% και ημερομηνίας ανάκλησης τον Ιούνιο 2026, τη δυνατότητα ανταλλαγής με μετρητά, διατηρώντας δικαίωμα συμμετοχής στη νέα έκδοση. Με τον τρόπο αυτό η τράπεζα μειώνει το κόστος χρηματοδότησης, εξομαλύνει την καμπύλη λήξεων και βελτιστοποιεί τη δομή του παθητικού της.
Πρόκειται για τη δεύτερη συναλλαγή σε σύντομο χρονικό διάστημα με την οποία η Alpha Bank αντλεί κεφάλαια από τις διεθνείς αγορές, στο πλαίσιο της στρατηγικής για διαφοροποίηση πηγών χρηματοδότησης, ενίσχυση του χρηματοδοτικού της προφίλ και συμμόρφωση με τις εποπτικές απαιτήσεις, όπως αυτές που σχετίζονται με τις υποχρεώσεις MREL.
Στη συναλλαγή συμμετείχαν ως συντονιστές της έκδοσης (joint bookrunners) οι Citi, Deutsche Bank, JPMorgan, HSBC, UBS και UniCredit, γεγονός που αντανακλά και το διεθνές εύρος της τοποθέτησης.
Σχόλιο 
: Η έκδοση λειτουργεί ως διπλό τεστ ώριμης επιστροφής της Alpha Bank στις αγορές: αφενός κατοχυρώνει χαμηλότερο κόστος και μεγαλύτερη διάρκεια χρηματοδότησης, αφετέρου δείχνει ότι οι διεθνείς επενδυτές είναι διατεθειμένοι να αναλάβουν ελληνικό τραπεζικό κίνδυνο σε όρους συγκρίσιμους με αντίστοιχες ευρωπαϊκές εκδόσεις. Το στοίχημα πλέον είναι η συνέπεια στην κερδοφορία και η πειθαρχία στη διαχείριση κεφαλαίων, ώστε αυτό το παράθυρο εμπιστοσύνης να παραμείνει ανοιχτό.
#AlphaBank #ομόλογο #τράπεζες #αγορές
