Θεαματική άνοδος στα νέα στεγαστικά, σταθερή στήριξη μικρών επιχειρήσεων και ισχυρή ώθηση στην καταναλωτική πίστη το α΄ τρίμηνο 2026. Το περιβάλλον χαμηλών επιτοκίων αναζωπυρώνει τη λιανική τραπεζική μετά από πολυετή συρρίκνωση.
Η λιανική τραπεζική στην Ελλάδα εισέρχεται σε φάση έντονης επανεκκίνησης, με αιχμή τα στεγαστικά δάνεια σε περιβάλλον ιστορικά χαμηλών επιτοκίων. Το πρώτο τρίμηνο του 2026 εκταμιεύθηκαν περισσότερα από 117.000 νέα δάνεια λιανικής, συνολικού ύψους 1,6 δισ. ευρώ, καταγράφοντας ετήσια αύξηση 26% και σηματοδοτώντας σαφή αλλαγή σελίδας για τον τραπεζικό δανεισμό νοικοκυριών και μικρών επιχειρήσεων.
Ράλι στα στεγαστικά μετά από 15 χρόνια συρρίκνωσης
Σύμφωνα με τα στοιχεία της Ελληνικής Ένωσης Τραπεζών, τα νέα στεγαστικά δάνεια κατέγραψαν εντυπωσιακή άνοδο 77% σε ετήσια βάση, μετά το ήδη ισχυρό +46% του 2025. Πρόκειται για συνέχεια ενός ανοδικού κύκλου που έρχεται ύστερα από δεκαπενταετή περίοδο συρρίκνωσης της στεγαστικής πίστης. Συνολικά, στο πρώτο τρίμηνο του 2026 εκταμιεύθηκαν 13.756 στεγαστικά δάνεια, ύψους 672,8 εκατ. ευρώ.
Ο κύριος όγκος, 438 εκατ. ευρώ προς 4.860 νοικοκυριά, αφορά αμιγώς τραπεζική χρηματοδότηση χωρίς αξιοποίηση προγραμμάτων, ένδειξη ότι η αγορά αρχίζει να «στέκεται στα πόδια της» και πέρα από κρατικά σχήματα στήριξης. Παράλληλα, μέσω του προγράμματος «ΣΠΙΤΙ ΜΟΥ ΙΙ» εκταμιεύθηκαν 1.791 δάνεια ύψους 191 εκατ. ευρώ, ενώ άλλα επιδοτούμενα προγράμματα πρόσθεσαν πάνω από 7.100 δάνεια, αξίας σχεδόν 43 εκατ. ευρώ.
Καθοριστικό ρόλο παίζει το κόστος χρήματος: το μέσο επιτόκιο στεγαστικών σταθερής διάρκειας έως πέντε χρόνια υποχώρησε τον Φεβρουάριο 2026 στο 2,95%, το χαμηλότερο επίπεδο εννέα ετών, καθιστώντας την Ελλάδα πέμπτη φθηνότερη χώρα στην ευρωζώνη (μέσο επιτόκιο 3,37%). Τα σταθερά επιτόκια έως πενταετία αναδεικνύονται σε μία από τις πιο δημοφιλείς επιλογές δανειοληπτών, καθώς προσφέρουν προβλεψιμότητα σε μια ακόμη ασταθή διεθνή συγκυρία.
Μικρές επιχειρήσεις και καταναλωτική πίστη στο νέο υβριδικό μοντέλο
Στο μέτωπο των μικρών επιχειρήσεων, οι χρηματοδοτήσεις με κύκλο εργασιών έως 2,5 εκατ. ευρώ και ύψος δανείου έως 1 εκατ. ευρώ κινήθηκαν σταθεροποιητικά, με οριακή μείωση 0,6% μετά από ισχυρή άνοδο 10,5% το 2025. Παρά τη μικρή διόρθωση, σχεδόν οκτώ στις δέκα επιχειρήσεις που ζήτησαν νέα δανειοδότηση ή αύξηση ορίων χρηματοδότησης εγκρίθηκαν, με 9.132 πραγματικές εκταμιεύσεις συνολικού ύψους 546 εκατ. ευρώ. Η εικόνα παραπέμπει σε επιλεκτική αλλά όχι περιοριστική πιστοδότηση, με έμφαση στην αξιολόγηση βιώσιμων σχεδίων.
Στην καταναλωτική πίστη, 94.169 δανειολήπτες έλαβαν δάνεια 385 εκατ. ευρώ, σημειώνοντας ετήσια αύξηση 12%. Η διάρθρωση των καναλιών χορήγησης είναι αποκαλυπτική της ψηφιακής μετάβασης: 129 εκατ. ευρώ χορηγήθηκαν μέσω φυσικών καταστημάτων σε 14.633 δανειολήπτες, ενώ 29.163 δανειολήπτες έλαβαν καταναλωτικά δάνεια μέσω e-banking, με εκταμιεύσεις περίπου 92 εκατ. ευρώ. Επιπλέον, πάνω από 102 εκατ. ευρώ κατευθύνθηκαν σε δάνεια για την αγορά 8.600 αυτοκινήτων και μοτοσικλετών, επιβεβαιώνοντας την ανάκαμψη της ιδιωτικής κατανάλωσης σε διαρκή αγαθά.
Τράπεζες-σύμβουλοι και η νέα εμπειρία πελάτη
Πέρα από τα μεγέθη, αλλάζει και το επιχειρηματικό μοντέλο της λιανικής τραπεζικής. Τα καταστήματα μετασχηματίζονται σε χώρους συμβουλευτικής και εξατομικευμένων λύσεων, καθώς οι καθημερινές συναλλαγές μεταφέρονται σταδιακά στα ψηφιακά κανάλια. Το υβριδικό μοντέλο, που συνδυάζει τεχνολογία και ανθρώπινη επαφή, επιτρέπει στις τράπεζες να μειώνουν λειτουργικό κόστος, ενώ ταυτόχρονα ενισχύουν τη σταυροειδή πώληση προϊόντων και την πιστοληπτική αξιολόγηση με χρήση δεδομένων σε πραγματικό χρόνο.
Για τα νοικοκυριά, το παράθυρο των χαμηλών επιτοκίων δημιουργεί ευκαιρίες αλλά και κινδύνους υπερχρέωσης, εφόσον η άνοδος εισοδημάτων δεν συμβαδίσει με την ταχύτερη πρόσβαση σε πίστωση. Για τις τράπεζες, η πρόκληση είναι λεπτή ισορροπία: στήριξη της ανάπτυξης μέσω δανεισμού, χωρίς επανάληψη των υπερβολών της προ κρίσης περιόδου.
Σχόλιο 
: Η εκρηκτική άνοδος των στεγαστικών, σε συνδυασμό με την ψηφιοποίηση της καταναλωτικής πίστης, δείχνει ότι η ελληνική τραπεζική αγορά περνά από την εποχή της απομόχλευσης σε μια φάση επιλεκτικής επέκτασης. Το ερώτημα πλέον δεν είναι αν επιστρέφει η πίστη, αλλά αν οι μηχανισμοί διαχείρισης κινδύνου και η εποπτεία θα αποτρέψουν τη δημιουργία νέου κύκλου «κόκκινων» δανείων σε ένα περιβάλλον που, αργά ή γρήγορα, θα δει ξανά τα επιτόκια να ανεβαίνουν.
#στεγαστικά #τράπεζες #οικονομία #καταναλωτικήΠίστη #μικρέςΕπιχειρήσεις
